リース対購入電卓

リース対購入電卓

リース対購入電卓は、車、トラック、またはビジネス資産のリースとローン購入の真の総コストを、正直かつ並べて比較できるようにします。多くのオンライン電卓は「月々の支払額が低い方が勝ち」という単純な結論を出しますが、現実はもっと複雑です。リースには新しい取得費用を伴う更新があり、購入者は利息を相殺する純資産を構築し、購入に充てた頭金は他の投資に回せたはずの資金でもあります。このツールは、これら3つの要素すべてをモデル化します。

この電卓の特徴

リース対購入電卓の使い方

1. クイック例（エコノミー車、高級セダン、ピックアップトラック、ビジネス設備）を選択して、現実的なシナリオで全フィールドを埋めるか、独自の数値をゼロから入力します。
2. リースのパネルで、ディーラーから提示された毎月の支払額、リース期間（月）、契約時支払額、取得・返却費用、走行距離許容範囲、および超過料金を入力します。
3. 購入のパネルで、頭金、APR（年利）、ローン期間、および分析期間終了時に予想される売却価格を入力します。
4. 共通の入力を設定します。資産を保持する予定の年数、実際の年間走行距離、および機会費用率（高利回りの貯蓄やインデックスファンドのリターンとして、通常4〜7%が適当です）を入力します。
5. 「計算して比較する」を押します。判定カードを確認し、内訳を比較し、チャートを分析し、ステップ別のセクションで各数値がどのように導き出されたかを詳しく確認してください。

計算の仕組み

購入側は標準的な償却計算式を使用します：

\( \text{PMT} = P \cdot \dfrac{r(1+r)^n}{(1+r)^n - 1} \)

ここで \( P \) は融資額、 \( r \) は月利 (APR / 12 / 100)、 \( n \) は月単位のローン期間です。APRが0（キャンペーンなどの無利子融資）の場合、ゼロ除算を避けるために単純な分割計算が行われます。

\( k \) ヶ月後のローン残高は以下の式に従います：

\( B_k = P(1+r)^k - \text{PMT} \cdot \dfrac{(1+r)^k - 1}{r} \)

リース側は月単位で構築されます。各サイクルの開始時に頭金と取得費用、毎月の支払額、各サイクルの終了時に返却費用と按分された超過走行料金が加算されます。購入時の頭金に対する機会費用は毎月複利計算されます：

\( \text{Foregone}_m = D \cdot \left[(1 + r_o/12)^m - 1\right] \)

よくある質問

リースが購入より有利になるのはどのような場合ですか？

リースは通常、2〜4年ごとに資産を買い替える場合、許容走行距離内で運転する場合、資産価値（純資産）よりも毎月のキャッシュ流出を抑えることを重視する場合、および保証期間内の予測可能なメンテナンスを希望する場合に有利になります。保有期間が短いほど、リースの方が採算が合いやすくなります。

なぜ頭金に機会費用を含めるのですか？

頭金は他の場所に投資できない現金です。もし高利回り口座やインデックスファンドでその資金が4〜7%の利益を生む可能性がある場合、その得られなかった利益を無視すると購入の真のコストを過小評価することになります。正確な比較のために、機会費用を月単位で複利計算しています。

損益分岐月とは何ですか？

これは、購入オプションの累積コスト（それまでに構築された純資産を差し引いた後）が、リースの累積コストを下回る最初の月です。その月まではリースの維持費の方が安く、それ以降は購入の方が有利になります。

超過走行料金はどのように計算されますか？

年間の走行距離がリースの許容範囲を超えた場合、その差分に1マイルあたりの料金と年数を掛けた金額がリース代金に加算されます。料金は通常1マイルあたり0.15ドルから0.30ドルで、リース終了時に請求されます。

この電卓はリース期間より長い分析期間にも対応していますか？

はい。分析期間が1つのリース期間を超える場合、電卓は自動的に新しいリースサイクルに更新されるものとして計算し、各サイクルの境界で頭金、取得費用、および返却費用を計上します。これは、リースを継続する予定の人にとって現実的な比較となります。

なぜ購入の総コストから純資産を引くのですか？

購入した場合、分析期間の終了時に資産を売却価格からローン残高を引いた金額で売却できます。その純資産（エクイティ）は手元に残る現金であるため、何も残らないリースと比較するために、総購入コストからその分を差し引いて公平な比較を行っています。

ディーラーのリース見積もりを信頼すべきですか？

契約前に、毎月の支払額、マネーファクター（APR換算は2400で割る）、残価率、取得費用、返却費用、および走行距離許容範囲を必ず書面で確認してください。契約を決める前に、それらの数値をこの電卓に入力して確認することをお勧めします。