Calculateur SWP

Le Calculateur SWP indique combien de temps votre argent durera dans le cadre d'un Plan de retrait systématique — une stratégie par laquelle vous retirez un montant fixe chaque mois d'un capital global qui continue de générer des rendements. Saisissez votre capital, votre retrait mensuel et le rendement attendu, et l'outil vous indiquera le nombre exact d'années et de mois pendant lesquels votre capital subsiste, l'évolution de votre solde au fil du temps, et si votre retrait est soutenable ou s'il entame votre principal.

Qu'est-ce qu'un plan de retrait systématique (SWP) ?

Un Plan de retrait systématique (ou SWP, pour Systematic Withdrawal Plan) est le reflet exact d'un SIP (Plan d'investissement systématique). Au lieu de verser de l'argent, vous en retirez : vous investissez une somme forfaitaire en une seule fois, puis vous retirez un montant fixe à intervalles réguliers — généralement tous les mois — tandis que le solde restant continue de fructifier. Les SWP sont très prisés pour transformer un capital de retraite, un héritage ou un placement en fonds communs de placement arrivé à échéance en un flux de revenus prévisibles, tout en maintenant le solde non utilisé investi.

Formule du SWP

La question fondamentale est de savoir combien de mois un capital peut durer. Avec un retrait mensuel constant, le solde après \( n \) mois suit la formule de prélèvement sur rente :

où \( P \) représente le capital, \( W \) le retrait mensuel et \( i \) le taux de rendement mensuel (rendement annuel ÷ 12). En fixant le solde à zéro et en résolvant pour \( n \), on obtient le nombre de mois pendant lesquels le capital subsiste :

Cette formule s'applique uniquement lorsque le retrait est supérieur aux revenus générés par le capital (c'est-à-dire \( W > P \times i \)). Lorsque \( W \le P \times i \), le capital ne s'épuise jamais — les retraits sont intégralement couverts par les rendements, ce qui rend le plan auto-suffisant. Si vous ajoutez une augmentation annuelle, le retrait augmente chaque année, et ce calculateur simule alors le plan mois par mois pour offrir une réponse exacte.

Le seuil de retrait soutenable

Le chiffre le plus crucial d'un SWP est le retrait soutenable : le revenu mensuel que votre capital génère par lui-même. Il correspond approximativement au capital multiplié par le taux de rendement mensuel.

Si vos retraits se situent à ce niveau ou en dessous, les rendements couvrent vos dépenses et votre capital initial demeure intact — l'argent peut ainsi durer indéfiniment. Si vous retirez au-delà, vous commencez à entamer le principal, et le capital finira par s'épuiser. La jauge présentée dans les résultats indique précisément la position de votre retrait par rapport à ce seuil.

Exemple : Combien de temps dureront 1 000 000 ?

Supposons que vous investissiez un capital de 1 000 000 et que vous retiriez 8 000 par mois, en tablant sur un rendement annuel de 8%. Le taux de rendement mensuel est de 8% ÷ 12 ≈ 0,667%, de sorte que le capital génère environ 6 667 par mois au départ. Étant donné que votre retrait de 8 000 est supérieur à cette somme, vous piochez dans le principal — et la formule ci-dessus donne une durée d'environ 22 ans et 6 mois. Si vous abaissez le retrait à 5 000 (en dessous des 6 667 produits par le capital), le plan devient auto-suffisant et le solde augmente au fil du temps.

SWP vs SIP : Quelle est la différence ?

Qu'est-ce qui influence la durée de vie de votre capital ?

Comment utiliser ce calculateur

1. Saisissez votre capital et votre retrait : Choisissez votre devise, puis entrez la somme globale que vous avez investie et le montant fixe que vous souhaitez percevoir chaque mois.
2. Saisissez votre rendement prévu : Indiquez le rendement annuel attendu, et éventuellement une revalorisation annuelle pour que vos retraits s'adaptent à l'inflation.
3. Choisissez une période de projection : Sélectionnez le nombre d'années à projeter et cliquez sur Calculer.
4. Examinez vos résultats : Visualisez la durée de vie de votre capital, le graphique du solde au fil du temps, la jauge de retrait soutenable, les totaux retirés et capitalisés, ainsi qu'un bilan année par année.

Foire Aux Questions

Qu'est-ce qu'un plan de retrait systématique (SWP) ?

Un plan de retrait systématique vous permet de retirer un montant fixe à intervalles réguliers (généralement mensuels) à partir d'une somme forfaitaire que vous avez investie, tandis que le solde restant continue de générer un rendement. Il est couramment utilisé pour transformer un capital de retraite ou un investissement en fonds communs de placement en un flux de revenus régulier.

Combien de temps durera mon capital avec un SWP ?

Cela dépend de la taille de votre capital, de votre retrait mensuel et du rendement que vous obtenez. Si votre retrait est inférieur aux revenus que le capital génère chaque mois, il peut durer indéfiniment. Si votre retrait est plus important, le capital diminue progressivement et finit par s'épuiser. Ce calculateur affiche le nombre exact d'années et de mois.

Comment la durée du SWP est-elle calculée ?

Avec un retrait constant, le nombre de mois est n = ln(W / (W − P × i)) / ln(1 + i), où P est le capital, W est le retrait mensuel et i est le taux de rendement mensuel. Lorsque W est inférieur ou égal à P × i, le capital ne s'épuise jamais. Avec une augmentation annuelle, le plan est simulé mois par mois.

Qu'est-ce qu'un retrait SWP soutenable ?

Un retrait est soutenable lorsqu'il est égal ou inférieur aux revenus générés par votre capital, ce qui correspond à peu près au capital multiplié par le taux de rendement mensuel. À ce niveau, les rendements couvrent entièrement vos retraits et le principal est préservé, de sorte que l'argent peut durer indéfiniment.

Qu'est-ce qu'un SWP avec augmentation ?

Un SWP avec augmentation accroît votre montant de retrait d'un pourcentage fixe chaque année afin que vos revenus suivent le rythme de l'inflation. Étant donné que les retraits augmentent avec le temps, un SWP avec augmentation épuise le capital plus rapidement qu'un retrait linéaire du même montant initial.

Les revenus d'un SWP sont-ils imposables ?

Le traitement fiscal des retraits SWP dépend de votre pays et du type d'investissement. Dans de nombreux endroits, seule la partie correspondant aux gains en capital de chaque retrait est imposée, et non le montant total. Ce calculateur affiche des chiffres avant impôts, veuillez donc vérifier les règles qui s'applient à vous pour une estimation après impôts.

Ressources complémentaires

• Systematic Investment Plan - Wikipedia (en anglais)
• Rente - Wikipédia