ROI計算機

歡迎使用 roi計算機，這是一個衡量投資績效的綜合工具。無論您是在評估股票、房地產、商業投資還是任何其他投資，此計算機都能提供 ROI (投資報酬率)、年化 ROI 和 CAGR (複合年均增長率)，並附帶詳細的逐步計算過程和績效基準。

什麼是 ROI (投資報酬率)？

投資報酬率 (ROI) 是一種用於評估投資獲利能力的財務指標。它衡量相對於投資金額所產生的收益或損失，以百分比表示。ROI 因其簡單性和通用性而成為金融領域最廣泛使用的指標之一。

正值 ROI 表示投資獲利，而負值 ROI 表示虧損。ROI 越高，相對於其成本的投資獲利能力就越強。

了解年化 ROI 與 CAGR 的區別

簡單年化 ROI

簡單年化 ROI 使用線性計算將您的報酬推算到一年的期間：

這對於複利效應極小的短期投資非常有用。

CAGR (複合年均增長率)

CAGR 代表假設投資以穩定增長率增長時的平滑年度增長率：

其中 n 是年數。CAGR 對於多年期投資更為準確，因為它考慮了複利增長。

ROI 績效基準

了解您的回報與市場平均水平的比較有助於將您的投資績效置於背景中：

如何使用此計算機

1. 輸入您的初始投資 - 您投資的原始金額或成本基礎。
2. 選擇投資日期 - 您進行投資的開始日期和衡量回報的結束日期。
3. 輸入最終價值 - 當前市場價值或售價，包括收到的股息/分配。
4. 計算並分析 - 查看您的 ROI、年化回報、CAGR 和績效評級。

何時使用 ROI 與 CAGR

• 使用 ROI 進行簡單的一次性回報計算，或比較持續時間相似的投資。
• 使用年化 ROI 針對短期投資（1 年以下）來預測年度回報。
• 使用 CAGR 針對多年期投資，或比較持有期不同的投資。

ROI 的局限性

• 時間因素 - 基礎 ROI 不考慮資金投資了多長時間。10 年 20% 的回報與 1 年 20% 的回報是非常不同的。
• 未包含風險 - ROI 不反映為獲得回報所承擔的風險。
• 現金流時機 - ROI 假設是單次投資；對於多次投入，使用 IRR (內部收益率) 可能更合適。
• 通貨膨脹 - ROI 顯示的是名目報酬率，而非實質（經通膨調整後）報酬率。

常見問題解答

什麼是 ROI (投資報酬率)？

ROI (投資報酬率) 是用於評估投資效率的績效指標。它透過將收益（或損失）除以初始投資成本來計算回報百分比。公式為：ROI = ((最終價值 - 初始投資) / 初始投資) × 100%。正值 ROI 表示獲利，而負值 ROI 則表示虧損。

ROI 和 CAGR 有什麼區別？

ROI 顯示投資的總收益或損失百分比，而 CAGR (複合年均增長率) 則顯示平滑後的年度增長率，即如果每年複利計算，將產生相同最終價值的增長率。對於多年期投資，CAGR 在比較時更有用，因為它考慮了貨幣的時間價值和複利效應。

什麼是好的 ROI？

「好的」ROI 取決於投資類型和風險水平。標普 500 指數歷史上的年回報率約為 10%。通常：年回報率 >15% 為極佳，8-15% 為良好，3-8% 為中等，而 <3% 可能無法跑贏通膨。高風險投資通常需要更高預期報酬來補償風險。

如何計算年化 ROI？

簡單年化 ROI = ROI × (365 / 投資天數)。例如，6 個月內 10% 的 ROI 約等於 20% 的年化率。然而，對於較長時期，CAGR 提供了更準確的年化報酬：CAGR = (最終價值 / 初始投資)^(1/年數) - 1。

為什麼我的 CAGR 與我的年化 ROI 不同？

年化 ROI 使用簡單的線性外推法，而 CAGR 則考慮了複利增長。CAGR 假設您的回報每年複利，這對於長期投資更具現實意義。對於一年以內的期間，差異極小，但對於多年投資，CAGR 通常較低且更準確。

其他資源

• 投資報酬率 - 維基百科
• 複合年均增長率 (CAGR) - 維基百科